Forecasting of macro aggregates using yield curve information
This paper obtains the forecasts of Colombian macroeconomic variables and the yield curve by jointly modeling their dynamics. For this purpose, I use unrestricted Bayesian Vector Auto Regressive (VAR) models and the no-arbitrage state-space representation developed by Ang and Piazzesi [2003]. Both t...
- Autores:
-
Rassa Robayo, Juan Sebastián
- Tipo de recurso:
- Fecha de publicación:
- 2015
- Institución:
- Universidad de los Andes
- Repositorio:
- Séneca: repositorio Uniandes
- Idioma:
- eng
- OAI Identifier:
- oai:repositorio.uniandes.edu.co:1992/13349
- Acceso en línea:
- http://hdl.handle.net/1992/13349
- Palabra clave:
- Finanzas - Modelos econométricos
Macroeconomía - Modelos econométricos
Pronóstico de la economía - Investigaciones - Colombia
Economía
- Rights
- openAccess
- License
- http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/