Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR
El presente trabajo de investigación está enfocado en la estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French, con medición del riesgo de mercado. Inicia con el análisis de regresión lineal y valoración por CAPM del...
- Autores:
-
Garnica Pimiento, Rosario Del Pilar
- Tipo de recurso:
- Trabajo de grado de pregrado
- Fecha de publicación:
- 2023
- Institución:
- Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB
- Repositorio:
- Repositorio UNAB
- Idioma:
- spa
- OAI Identifier:
- oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/23111
- Acceso en línea:
- http://hdl.handle.net/20.500.12749/23111
- Palabra clave:
- Stocks
Fama &french theory
Forward testing
Financial risks
Investment portfolios
Asset allocation
Conditional value at risk
Investments
Risk capital
Portafolios de inversión
Riesgos financieros
Asignación de activos
Inversiones
Capital de riesgos
Acciones
Valor en riesgo condicional
Teoría fama & french
- Rights
- License
- http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/
| id |
UNAB2_089d38b6b5c8e2f39ccd92add5546fc3 |
|---|---|
| oai_identifier_str |
oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/23111 |
| network_acronym_str |
UNAB2 |
| network_name_str |
Repositorio UNAB |
| repository_id_str |
|
| dc.title.spa.fl_str_mv |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| dc.title.translated.spa.fl_str_mv |
Structuring of an investment portfolio with Dow Jones Industrial Index stocks based on the Fama & French theory, with market risk measurement through the CVaR methodology |
| title |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| spellingShingle |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR Stocks Fama &french theory Forward testing Financial risks Investment portfolios Asset allocation Conditional value at risk Investments Risk capital Portafolios de inversión Riesgos financieros Asignación de activos Inversiones Capital de riesgos Acciones Valor en riesgo condicional Teoría fama & french |
| title_short |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| title_full |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| title_fullStr |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| title_full_unstemmed |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| title_sort |
Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaR |
| dc.creator.fl_str_mv |
Garnica Pimiento, Rosario Del Pilar |
| dc.contributor.advisor.none.fl_str_mv |
Parra Hormiga, Sergio Andrés |
| dc.contributor.author.none.fl_str_mv |
Garnica Pimiento, Rosario Del Pilar |
| dc.contributor.cvlac.spa.fl_str_mv |
Parra Hormiga, Sergio Andrés [0001504626] |
| dc.contributor.orcid.spa.fl_str_mv |
Parra Hormiga, Sergio Andrés [0000-0002-8668-0347] |
| dc.subject.keywords.spa.fl_str_mv |
Stocks Fama &french theory Forward testing Financial risks Investment portfolios Asset allocation Conditional value at risk Investments Risk capital |
| topic |
Stocks Fama &french theory Forward testing Financial risks Investment portfolios Asset allocation Conditional value at risk Investments Risk capital Portafolios de inversión Riesgos financieros Asignación de activos Inversiones Capital de riesgos Acciones Valor en riesgo condicional Teoría fama & french |
| dc.subject.lemb.spa.fl_str_mv |
Portafolios de inversión Riesgos financieros Asignación de activos Inversiones Capital de riesgos |
| dc.subject.proposal.spa.fl_str_mv |
Acciones Valor en riesgo condicional Teoría fama & french |
| description |
El presente trabajo de investigación está enfocado en la estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French, con medición del riesgo de mercado. Inicia con el análisis de regresión lineal y valoración por CAPM del mercado de renta variable de las acciones de los últimos cinco años, continuando con la aplicación de la Teoría de Fama & French en la estructuración del portafolio de inversión y midiendo el riesgo de mercado bajo las metodologías de CVaR Paramétrico, CVaR No Paramétrico y CVaR Montecarlo para terminar evaluando el comportamiento a través de un Forward Testing. |
| publishDate |
2023 |
| dc.date.accessioned.none.fl_str_mv |
2023-12-12T19:07:03Z |
| dc.date.available.none.fl_str_mv |
2023-12-12T19:07:03Z |
| dc.date.issued.none.fl_str_mv |
2023-11-23 |
| dc.type.driver.none.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/bachelorThesis |
| dc.type.local.spa.fl_str_mv |
Trabajo de Grado |
| dc.type.coar.none.fl_str_mv |
http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f |
| dc.type.hasversion.none.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/acceptedVersion |
| dc.type.redcol.none.fl_str_mv |
http://purl.org/redcol/resource_type/TP |
| format |
http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f |
| status_str |
acceptedVersion |
| dc.identifier.uri.none.fl_str_mv |
http://hdl.handle.net/20.500.12749/23111 |
| dc.identifier.instname.spa.fl_str_mv |
instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
| dc.identifier.reponame.spa.fl_str_mv |
reponame:Repositorio Institucional UNAB |
| dc.identifier.repourl.spa.fl_str_mv |
repourl:https://repository.unab.edu.co |
| url |
http://hdl.handle.net/20.500.12749/23111 |
| identifier_str_mv |
instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB reponame:Repositorio Institucional UNAB repourl:https://repository.unab.edu.co |
| dc.language.iso.spa.fl_str_mv |
spa |
| language |
spa |
| dc.relation.references.spa.fl_str_mv |
Bernal, C. M. (2013). Black-Litterman vs. Markowitz: un ejercicio de optimización de portafolios de inversión en Colombia. Pontificia Universidad Javeriana. [Archivo PDF]. Obtenido de https://repository.javeriana.edu.co/bitstream/handle/10554/12087/BernalAguasCarlosMauricio2013.pdf?sequence=1 Blog Monex. (2022). Invertir en acciones. Obtenido de https://blog.monex.com.mx/instrumentos-financieros/importancia-de-invertir-en-acciones Bloomberg. (2023). ‘Shutdown’: ¿Cuáles son los riesgos económicos de un cierre del Gobierno estadounidense? Obtenido de https://www.bloomberglinea.com/2023/09/27/shutdown-cuales-son-los-riesgos-economicos-de-un-cierre-del-gobierno-estadounidense/ CaixaBank. (2010). La volatilidad en los mercados. [Archivo PDF]. Obtenido de https://www.caixabank.com/deployedfiles/caixaholding/Estaticos/PDFs/CriteriaInstitute/ElAulaDelAccionista/aula753.pdf Canal Institucional TV. (2023). ¿Qué es la bolsa de valores y cómo funciona? Obtenido de https://www.canalinstitucional.tv/te-interesa/que-es-la-bolsa-de-valores-y-como-funciona Ceballos, L. E., & Arbeláez, L. C. (2005). El valor en riesgo condicional CVaR como medida coherente de riesgo. Universidad de Medellín. [Archivo PDF]. Obtenido de https://www.redalyc.org/pdf/750/75040604.pdf Datos Banco Mundial. (2022). Obtenido de https://datos.bancomundial.org/country/US Gorgas, J., Cardiel, N., & Zamorano, J. (2011). En Estadística básica para estudiantes de ciencias. Universidad Complutense (págs. 185-195). Lanzagorta, J. (2023). Los principales índices bursátiles en Estados Unidos. Diario El Economista. Obtenido de https://www.eleconomista.com.mx/opinion/Los-principales-indices-bursatiles-en-Estados-Unidos-20230809-0094.html Lara Haro, A. (2008). Medición y control de riesgos financieros (3 ed.). Ciudad de Mexico: LIMUSA S.A. Medium. (2023). Chapter 8: Forward Testing. Obtenido de https://medium.com/@DataGladiator/chapter-8-forward-testing-990cd8c25901 Montes, Ó. (2018). Una aplicación del modelo de Tres Factores de Fama y French a empresas del IBEX 35. Universidad Complutense de Madrid. [Archivo PDF]. Obtenido de https://docta.ucm.es/rest/api/core/bitstreams/823d1de4-9b45-41ac-bff7-17b4dfd68dbb/content Novales, A. (1993). Econometría. Madrid: McGraw-Hill. Oliver, M. D., & Dominguez, J. M. (2006). Más allá del Valor en Riesgo (VeR): El VeR Condicional. Obtenido de https://www.researchgate.net/publication/28186191_Mas_alla_del_valor_en_riesgo_VeR_el_VeR_condicional Revista Portafolio. (2022). Consejos para invertir en EE.UU. en medio de la volatilidad del dólar. Obtenido de https://www.portafolio.co/negocios/inversion/consejos-para-invertir-en-estados-unidos-en-medio-de-la-volatilidad-del-dolar-568325 Ricardo, R. (2016). EXONEGOCIOS. Backtesting y Forward Testing: la importancia de la correlación. Obtenido de https://exonegocios.com/backtesting-y-forward-testing-la-importancia-de-la-correlacion/ Santander Trade. (2023). Santander Trade Markets. Obtenido de https://santandertrade.com/es/portal/analizar-mercados/estados-unidos/politica-y-economia U.S. Commercial Service. (2019). Obtenido de https://www.buyusa.gov/colombia/comohacernegociosconestadosunidos/laeconomia/index.asp UNIR, La Universidad en Internet. (2022). El modelo CAPM: ¿Cómo calcular la tasa de retorno de un activo financiero? Obtenido de https://www.unir.net/empresa/revista/modelo-capm/#:~:text=El%20modelo%20CAPM%20(siglas%20de,en%20funci%C3%B3n%20del%20riesgo%20asumido. Villareal, L. J. (2012). Análisis de estimadores de riesgo VaR y CVaR para riesgo de mercado en Colombia. [Archivo PDF]. Obtenido de https://repository.unab.edu.co/bitstream/handle/20.500.12749/18229/2.pdf?sequence=1 |
| dc.rights.coar.fl_str_mv |
http://purl.org/coar/access_right/c_abf2 |
| dc.rights.uri.*.fl_str_mv |
http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/ |
| dc.rights.local.spa.fl_str_mv |
Abierto (Texto Completo) |
| dc.rights.creativecommons.*.fl_str_mv |
Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia |
| rights_invalid_str_mv |
http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/ Abierto (Texto Completo) Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia http://purl.org/coar/access_right/c_abf2 |
| dc.format.mimetype.spa.fl_str_mv |
application/pdf |
| dc.coverage.spatial.spa.fl_str_mv |
San Gil (Santander, Colombia) |
| dc.coverage.temporal.spa.fl_str_mv |
4 meses |
| dc.coverage.campus.spa.fl_str_mv |
UNAB Campus Bucaramanga |
| dc.publisher.grantor.spa.fl_str_mv |
Universidad Autónoma de Bucaramanga UNAB |
| dc.publisher.faculty.spa.fl_str_mv |
Facultad Economía y Negocios |
| dc.publisher.program.spa.fl_str_mv |
Pregrado Ingeniería Financiera |
| institution |
Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
| bitstream.url.fl_str_mv |
https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/8/Tesis.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/9/Articulo.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/13/Presentacion.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/4/Estructuraci%c3%b3n%20de%20Portafolio.xlsm https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/10/Datos_portafolio.xlsx https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/12/Licencia.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/11/license.txt https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/14/Tesis.pdf.jpg https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/15/Articulo.pdf.jpg https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/16/Presentacion.pdf.jpg https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/17/Licencia.pdf.jpg |
| bitstream.checksum.fl_str_mv |
2fe071a4b0ea8f902f2e4bc4f0876e48 093d64a35ee162ca41a1339bb3f207ef 8bac619725297d0a7460f8126705ef6a 290462119da93cbc1fe623df8bb4eaaf f90e66682f4a5ce9a9f92a57c9b40996 ec0347d49bb30ad23d1004cf5507b27b 3755c0cfdb77e29f2b9125d7a45dd316 5465b3973168fba84dca6462fb32e10b 423626c989bfda359b119835e6c8ddcb e59f3255a307600fae45efbd932e5351 d7be547b9205e024dc705e71f018bed8 |
| bitstream.checksumAlgorithm.fl_str_mv |
MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 |
| repository.name.fl_str_mv |
Repositorio Institucional | Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
| repository.mail.fl_str_mv |
repositorio@unab.edu.co |
| _version_ |
1814278161663262720 |
| spelling |
Parra Hormiga, Sergio Andrés9f1eeb50-c1a2-40a0-a921-35f5faa317f0Garnica Pimiento, Rosario Del Pilar0e000587-5e7d-4b19-a299-3dd1c2976347Parra Hormiga, Sergio Andrés [0001504626]Parra Hormiga, Sergio Andrés [0000-0002-8668-0347]San Gil (Santander, Colombia)4 mesesUNAB Campus Bucaramanga2023-12-12T19:07:03Z2023-12-12T19:07:03Z2023-11-23http://hdl.handle.net/20.500.12749/23111instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNABreponame:Repositorio Institucional UNABrepourl:https://repository.unab.edu.coEl presente trabajo de investigación está enfocado en la estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French, con medición del riesgo de mercado. Inicia con el análisis de regresión lineal y valoración por CAPM del mercado de renta variable de las acciones de los últimos cinco años, continuando con la aplicación de la Teoría de Fama & French en la estructuración del portafolio de inversión y midiendo el riesgo de mercado bajo las metodologías de CVaR Paramétrico, CVaR No Paramétrico y CVaR Montecarlo para terminar evaluando el comportamiento a través de un Forward Testing.Introducción 8 Objetivos 11 Objetivo General 11 Objetivos Específicos 11 Capítulo 1: Análisis Estadístico de Regresión lineal de las acciones que componen el Dow Jones Industrial Average Index. 12 1.1 Generalidades 12 1.2 Análisis Estadístico de Regresión Lineal 20 1.3 Método de Valoración de Activos CAPM 23 Capítulo 2: Aplicación de la Teoría de Fama & French en la estructuración del portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index 25 2.1 Modelo Fama & French 25 2.2 Aplicación y cálculo del Modelo F&F 26 2.2.1 Rendimiento del Mercado 28 2.2.2 Factores SMB y HML 28 2.2.3 Tasa Libre de Riesgo 29 2.2.4 Análisis de la Regresión de los tres factores de F&F 29 2.2.5 Vector de rendimientos F&F y Dominancia de Activos 33 2.2.6 Frontera eficiente de activos 36 Capítulo 3: Medición del Riesgo de Mercado bajo la metodología CVaR para el portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index 50 3.1 El modelo estadístico de Valor en Riesgo Condicional 50 3.2 La Volatilidad 51 3.2.1 La Volatilidad Estática 51 3.2.2 La Volatilidad Dinámica 52 3.3 Metodologías para el cálculo del Valor en Riesgo Condicional – CVaR 53 3.3.1 Método de CVaR Paramétrico 53 3.3.2 Método de CVaR No Paramétrico 61 3.3.3 Método de CVaR por Simulación Montecarlo 65 Capítulo 4: Evaluación de los resultados obtenidos por medio de un Forward Testing 71 4.1 Aplicación del Forward Testing al mercado americano 71 4.1.1 Portafolio de acciones que compone el índice DJI 71 4.1.3 Simulación de VA y Pérdidas y Ganancias (PyG) al portafolio óptimo del DJI 73 4.2 Estimación del CVaR proyectado para el portafolio óptimo del DJI 75 4.2.1 CVaR Paramétrico 75 4.2.2 CVaR No Paramétrico 77 4.2.3 CVaR Simulación Montecarlo 79 Conclusiones 83 Bibliografía 85 Anexos 88PregradoThis research work is focused on the structuring of an investment portfolio with Dow Jones Industrial Index stocks based on the Fama & French theory, with market risk measurement. It begins with the analysis of linear regression and valuation by CAPM of the stocks of the last five years, continuing with the application of the Fama & French Theory in the structuring of the investment portfolio and measuring the market risk under the methodologies of Parametric CVaR, Non-Parametric CVaR and Monte Carlo CVaR to finish evaluating the behavior through a Forward Testing.Modalidad Presencialapplication/pdfspahttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/Abierto (Texto Completo)Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombiahttp://purl.org/coar/access_right/c_abf2Estructuración de un portafolio de inversión con acciones del Dow Jones Industrial Average Index basado en la teoría de Fama & French con medición del riesgo de mercado por medio de la metodología CVaRStructuring of an investment portfolio with Dow Jones Industrial Index stocks based on the Fama & French theory, with market risk measurement through the CVaR methodologyIngeniero financieroUniversidad Autónoma de Bucaramanga UNABFacultad Economía y NegociosPregrado Ingeniería Financierainfo:eu-repo/semantics/bachelorThesisTrabajo de Gradohttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1finfo:eu-repo/semantics/acceptedVersionhttp://purl.org/redcol/resource_type/TPStocksFama &french theoryForward testingFinancial risksInvestment portfoliosAsset allocationConditional value at riskInvestmentsRisk capitalPortafolios de inversiónRiesgos financierosAsignación de activosInversionesCapital de riesgosAccionesValor en riesgo condicionalTeoría fama & frenchBernal, C. M. (2013). Black-Litterman vs. Markowitz: un ejercicio de optimización de portafolios de inversión en Colombia. Pontificia Universidad Javeriana. [Archivo PDF]. Obtenido de https://repository.javeriana.edu.co/bitstream/handle/10554/12087/BernalAguasCarlosMauricio2013.pdf?sequence=1Blog Monex. (2022). Invertir en acciones. Obtenido de https://blog.monex.com.mx/instrumentos-financieros/importancia-de-invertir-en-accionesBloomberg. (2023). ‘Shutdown’: ¿Cuáles son los riesgos económicos de un cierre del Gobierno estadounidense? Obtenido de https://www.bloomberglinea.com/2023/09/27/shutdown-cuales-son-los-riesgos-economicos-de-un-cierre-del-gobierno-estadounidense/CaixaBank. (2010). La volatilidad en los mercados. [Archivo PDF]. Obtenido de https://www.caixabank.com/deployedfiles/caixaholding/Estaticos/PDFs/CriteriaInstitute/ElAulaDelAccionista/aula753.pdfCanal Institucional TV. (2023). ¿Qué es la bolsa de valores y cómo funciona? Obtenido de https://www.canalinstitucional.tv/te-interesa/que-es-la-bolsa-de-valores-y-como-funcionaCeballos, L. E., & Arbeláez, L. C. (2005). El valor en riesgo condicional CVaR como medida coherente de riesgo. Universidad de Medellín. [Archivo PDF]. Obtenido de https://www.redalyc.org/pdf/750/75040604.pdfDatos Banco Mundial. (2022). Obtenido de https://datos.bancomundial.org/country/US Gorgas, J., Cardiel, N., & Zamorano, J. (2011). En Estadística básica para estudiantes de ciencias. Universidad Complutense (págs. 185-195).Lanzagorta, J. (2023). Los principales índices bursátiles en Estados Unidos. Diario El Economista. Obtenido de https://www.eleconomista.com.mx/opinion/Los-principales-indices-bursatiles-en-Estados-Unidos-20230809-0094.htmlLara Haro, A. (2008). Medición y control de riesgos financieros (3 ed.). Ciudad de Mexico: LIMUSA S.A.Medium. (2023). Chapter 8: Forward Testing. Obtenido de https://medium.com/@DataGladiator/chapter-8-forward-testing-990cd8c25901Montes, Ó. (2018). Una aplicación del modelo de Tres Factores de Fama y French a empresas del IBEX 35. Universidad Complutense de Madrid. [Archivo PDF]. Obtenido de https://docta.ucm.es/rest/api/core/bitstreams/823d1de4-9b45-41ac-bff7-17b4dfd68dbb/contentNovales, A. (1993). Econometría. Madrid: McGraw-Hill.Oliver, M. D., & Dominguez, J. M. (2006). Más allá del Valor en Riesgo (VeR): El VeR Condicional. Obtenido de https://www.researchgate.net/publication/28186191_Mas_alla_del_valor_en_riesgo_VeR_el_VeR_condicionalRevista Portafolio. (2022). Consejos para invertir en EE.UU. en medio de la volatilidad del dólar. Obtenido de https://www.portafolio.co/negocios/inversion/consejos-para-invertir-en-estados-unidos-en-medio-de-la-volatilidad-del-dolar-568325Ricardo, R. (2016). EXONEGOCIOS. Backtesting y Forward Testing: la importancia de la correlación. Obtenido de https://exonegocios.com/backtesting-y-forward-testing-la-importancia-de-la-correlacion/Santander Trade. (2023). Santander Trade Markets. Obtenido de https://santandertrade.com/es/portal/analizar-mercados/estados-unidos/politica-y-economiaU.S. Commercial Service. (2019). Obtenido de https://www.buyusa.gov/colombia/comohacernegociosconestadosunidos/laeconomia/index.aspUNIR, La Universidad en Internet. (2022). El modelo CAPM: ¿Cómo calcular la tasa de retorno de un activo financiero? Obtenido de https://www.unir.net/empresa/revista/modelo-capm/#:~:text=El%20modelo%20CAPM%20(siglas%20de,en%20funci%C3%B3n%20del%20riesgo%20asumido.Villareal, L. J. (2012). Análisis de estimadores de riesgo VaR y CVaR para riesgo de mercado en Colombia. [Archivo PDF]. Obtenido de https://repository.unab.edu.co/bitstream/handle/20.500.12749/18229/2.pdf?sequence=1ORIGINALTesis.pdfTesis.pdfTesisapplication/pdf1365635https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/8/Tesis.pdf2fe071a4b0ea8f902f2e4bc4f0876e48MD58open accessArticulo.pdfArticulo.pdfArtículoapplication/pdf731489https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/9/Articulo.pdf093d64a35ee162ca41a1339bb3f207efMD59open accessPresentacion.pdfPresentacion.pdfPresentaciónapplication/pdf1530977https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/13/Presentacion.pdf8bac619725297d0a7460f8126705ef6aMD513open accessEstructuración de Portafolio.xlsmEstructuración de Portafolio.xlsmHerramienta Excelapplication/octet-stream14053265https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/4/Estructuraci%c3%b3n%20de%20Portafolio.xlsm290462119da93cbc1fe623df8bb4eaafMD54open accessDatos_portafolio.xlsxDatos_portafolio.xlsxDatos Portafolio DJIapplication/vnd.openxmlformats-officedocument.spreadsheetml.sheet38224https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/10/Datos_portafolio.xlsxf90e66682f4a5ce9a9f92a57c9b40996MD510open accessLicencia.pdfLicencia.pdfLicenciaapplication/pdf285448https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/12/Licencia.pdfec0347d49bb30ad23d1004cf5507b27bMD512metadata only accessLICENSElicense.txtlicense.txttext/plain; charset=utf-8829https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/11/license.txt3755c0cfdb77e29f2b9125d7a45dd316MD511open accessTHUMBNAILTesis.pdf.jpgTesis.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg5200https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/14/Tesis.pdf.jpg5465b3973168fba84dca6462fb32e10bMD514open accessArticulo.pdf.jpgArticulo.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg5982https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/15/Articulo.pdf.jpg423626c989bfda359b119835e6c8ddcbMD515open accessPresentacion.pdf.jpgPresentacion.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg12761https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/16/Presentacion.pdf.jpge59f3255a307600fae45efbd932e5351MD516open accessLicencia.pdf.jpgLicencia.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg10197https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/23111/17/Licencia.pdf.jpgd7be547b9205e024dc705e71f018bed8MD517metadata only access20.500.12749/23111oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/231112023-12-13 18:34:11.915open accessRepositorio Institucional | Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNABrepositorio@unab.edu.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 |