Backtesting Limpio
El plan de mejora tiene como objetivo brindar una herramienta que permita al área de Riesgo de portafolio evaluar la efectividad del modelo estadístico del cálculo del VaR (Value at risk) que se ejecuta diariamente y que permite evidenciar el valor máximo de pérdida por día que puede tener el portaf...
- Autores:
-
Cortes Quintero, Nicole Tatiana
- Tipo de recurso:
- Trabajo de grado de pregrado
- Fecha de publicación:
- 2023
- Institución:
- Universidad Santo Tomás
- Repositorio:
- Repositorio Institucional USTA
- Idioma:
- spa
- OAI Identifier:
- oai:repository.usta.edu.co:11634/50381
- Acceso en línea:
- http://hdl.handle.net/11634/50381
- Palabra clave:
- Backtesting
Kupiec
VaR (Value at risk)
Portfolio risk
Negocios Internacionales
Plan de Mejora
Modelo Estadístico
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El plan de mejora tiene como objetivo brindar una herramienta que permita al área de Riesgo de portafolio evaluar la efectividad del modelo estadístico del cálculo del VaR (Value at risk) que se ejecuta diariamente y que permite evidenciar el valor máximo de pérdida por día que puede tener el portafolio, de tal manera que mediante el comportamiento del mercado los traders puedan ejecutar las operaciones pertinentes y eviten una pérdida de valor al portafolio. Se presenta el proceso de cálculo del VaR regulatorio que aplica y solicita la Superintendencia Financiera de Colombia, el VaR EWMA que calcula internamente la compañía para un mayor nivel de confianza, finalmente presentar el proceso de evaluación del modelo estadístico del cálculo del VaR utilizando el método de Kupiec bajo un horizonte de tiempo a un (1) año y un nivel de confianza del 99%. |
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Alba Suarez, Miguel AntonioCortes Quintero, Nicole Tatianahttps://orcid.org/0000-0002-1481-2486https://scholar.google.com/citations?hl=es&user=hUhRnTwAAAAJhttps://scienti.minciencias.gov.co/cvlac/visualizador/generarCurriculoCv.do?cod_rh=0001325299Universidad Santo Tomás2023-04-19T17:05:16Z2023-04-19T17:05:16Z2023-04-17Cortes Quintero, N. T. (2023). Backtesting Limpio. [Trabajo de Grado, Universidad Santo Tomás]. Repositorio Institucional.http://hdl.handle.net/11634/50381reponame:Repositorio Institucional Universidad Santo Tomásinstname:Universidad Santo Tomásrepourl:https://repository.usta.edu.coEl plan de mejora tiene como objetivo brindar una herramienta que permita al área de Riesgo de portafolio evaluar la efectividad del modelo estadístico del cálculo del VaR (Value at risk) que se ejecuta diariamente y que permite evidenciar el valor máximo de pérdida por día que puede tener el portafolio, de tal manera que mediante el comportamiento del mercado los traders puedan ejecutar las operaciones pertinentes y eviten una pérdida de valor al portafolio. Se presenta el proceso de cálculo del VaR regulatorio que aplica y solicita la Superintendencia Financiera de Colombia, el VaR EWMA que calcula internamente la compañía para un mayor nivel de confianza, finalmente presentar el proceso de evaluación del modelo estadístico del cálculo del VaR utilizando el método de Kupiec bajo un horizonte de tiempo a un (1) año y un nivel de confianza del 99%.The improvement plan objetive to provide a tool that allows the portfolio risk area to evaluate the effectiveness of the statistical model of VaR calculation (Value at risk) that is executed daily and that allows to demonstrate the maximum value of loss per day that the portfolio can have, in such a way that through the behavior of the market traders can execute the relevant trades and avoid a loss of value to the portfolio. The process of calculation of the regulatory VaR applied and requested by the Financial Superintendency of Colombia, the EWMA VaR that internally calculates the company for a higher level of confidence, is presented. Finally, we present the evaluation process of the statistical model of the VaR calculation using the Kupiec method under a time horizon at one (1) year and a confidence level of 99%.Profesional en Negocios InternacionalesPregradoapplication/pdfspaUniversidad Santo TomásPregrado Negocios InternacionalesFacultad de Negocios InternacionalesAtribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombiahttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/Abierto (Texto Completo)info:eu-repo/semantics/openAccesshttp://purl.org/coar/access_right/c_abf2Backtesting LimpioBacktestingKupiecVaR (Value at risk)Portfolio riskNegocios InternacionalesPlan de MejoraModelo EstadísticoBacktestingKupiecRiesgo de portafolioVaR (Valor en riesgo)Trabajo de gradoinfo:eu-repo/semantics/acceptedVersionhttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1finfo:eu-repo/semantics/bachelorThesisCRAI-USTA BogotáMelo , L.F. and Granados , J.C. (2011) ENSAYOS SOBRE POLÍTICA ECONÓMICA, VOL. 29, NÚM. 64AMV, A.de (2020) GUÍA DE ESTUDIO ADMINISTRACIÓN DE RIESGOSGuarín, N., Mora, P. and Campos, A. (2016) GUÍA DE ESTUDIO DE REGULACIÓN, Autorregulador del Mercado de Valores de Colombia.AMV, A.de (2019) GUÍA DE ESTUDIO ADMINISTRACIÓN DE PORTAFOLIOSGrajales Correa, C.A. and Pérez Ramírez, F.O. Valor en riesgo para un portafolio con Opciones Financieras, Revista Ingenierías Universidad de MedellínAlayón, V.M. and Urdaneta, N.S. (2015) CONSTRUCCIÓN Y VALORACIÓN DE UN PORTAFOLIO PARA UN INVERSIONISTA CON UN PERFIL ESPECÍFICO , COREAlonso, J.C. and Chaves, J.M. (2013) Valor en riesgo: evaluación del desempeño de diferentes metodologías para 5 países latinoamericanos, Joven investigador, Centro investigación en Economía y Finanzas, Universidad Icesi, Cali Colombia. Universidad IcesiBalzarotti, V., Canto , Á.D. and Delfiner, M. 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Borradores de Economía, Banco de la República (615).ORIGINAL2023NicoleCortes.pdf2023NicoleCortes.pdfTrabajo de gradoapplication/pdf473319https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/1/2023NicoleCortes.pdfc21f746bbf2454b2560cca2a2a0a5f5fMD51open accessCarta Apobación Facultad-Nicole Cortes.pdfCarta Apobación Facultad-Nicole Cortes.pdfCarta Aprobación Facultadapplication/pdf1018100https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/2/Carta%20Apobaci%c3%b3n%20Facultad-Nicole%20Cortes.pdfdd5f78d2d6235e3e04cb3859be333bbbMD52metadata only accessCarta cesión derechos Nicole Cortes.pdfCarta cesión derechos Nicole Cortes.pdfCarta Derechos de autorapplication/pdf788435https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/3/Carta%20cesi%c3%b3n%20derechos%20Nicole%20Cortes.pdf7d5d89a0f2213d24517c1c4aa7a62ddeMD53metadata only accessCC-LICENSElicense_rdflicense_rdfapplication/rdf+xml; charset=utf-8811https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/4/license_rdf217700a34da79ed616c2feb68d4c5e06MD54open accessLICENSElicense.txtlicense.txttext/plain; charset=utf-8807https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/5/license.txtaedeaf396fcd827b537c73d23464fc27MD55open accessTHUMBNAIL2023NicoleCortes.pdf.jpg2023NicoleCortes.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg5105https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/6/2023NicoleCortes.pdf.jpgeb5874540563c9026194ca685f0912b4MD56open accessCarta Apobación Facultad-Nicole Cortes.pdf.jpgCarta Apobación Facultad-Nicole Cortes.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg6381https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/7/Carta%20Apobaci%c3%b3n%20Facultad-Nicole%20Cortes.pdf.jpg09090120fd7e4c4c0236cfb44c900ecbMD57open accessCarta cesión derechos Nicole Cortes.pdf.jpgCarta cesión derechos Nicole Cortes.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg7264https://repository.usta.edu.co/bitstream/11634/50381/8/Carta%20cesi%c3%b3n%20derechos%20Nicole%20Cortes.pdf.jpge867166cded7f9b00865c0d294317b13MD58open access11634/50381oai:repository.usta.edu.co:11634/503812023-05-09 09:38:40.651open accessRepositorio Universidad Santo Tomásrepositorio@usantotomas.edu.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 |