Modelo de selección de portafolio óptimo de acciones usando el modelo de Black-Litterman

La diversificación de los portafolios de inversión y su optimización es un tema central en el ambiente financiero, por este motivo este trabajo busca establecer un modelo que le permita a los operadores del mercado, tales como comisionistas de bolsa, fondos de pensiones, y a otros gestionar portafolios óptimos, en el cual el riesgo sea bajo optimizando los beneficios y a su vez permitiendo incluir variables dinámicas en el modelo. Metodológicamente el objetivo se alcanza utilizando el modelo Black-Litterman que calcula los retornos esperados de mercado como una combinación de un conjunto de expectativas específicas de cada inversionista y un punto de referencia neutral. Se toman como factores relevantes para la obtención de resultados las acciones del índice COLCAP.

• Fecha de publicación: 2013
• Institución: Universidad de Medellín
• Repositorio: Repositorio UDEM
• Idioma: spa
• OAI Identifier: oai:repository.udem.edu.co:11407/4220
• Acceso en línea: http://hdl.handle.net/11407/4220
• Palabra clave: Risk; Black-Litterman model; Portfolio management; Riesgo; Black-Litterman; Gestión de portafolios; Administración del portafolio; Portafolio de inversiones; Riesgo (Finanzas); Acciones (Bolsa)
• License: http://creativecommons.org/licenses/by-nc/4.0/