Desarrollo de metodología para cubrir el riesgo residual generado en compraventa de dos opciones con subyacente en diferentes monedas

objetivo general de este estudio consiste en desarrollar una metodología para cubrir el riesgo residual generado en la compraventa de opciones con el mismo activo subyacente, pero en diferentes monedas. Esto se realiza para facilitar el desarrollo del negocio de opciones sobre acciones en Colombia,...

Full description

Autores:
Papadimitriu-Pyrovolaki, J. (Jorge)
Múnera-Gil, L. M. (Liz Maribel)
Flórez-Aristizábal, L. M. (Liliana María)
Tipo de recurso:
Article of journal
Fecha de publicación:
2008
Institución:
Universidad EIA .
Repositorio:
Repositorio EIA .
Idioma:
spa
OAI Identifier:
oai:repository.eia.edu.co:11190/628
Acceso en línea:
https://repository.eia.edu.co/handle/11190/628
Palabra clave:
RSO00012
ORGANIZACIÓN E INDUSTRIA
ORGANIZATION AND INDUSTRY
DIRECCIÓN DE LA EMPRESA
COMPANY MANAGEMENT
INVERSIÓN EMPRESARIAL
BUSINESS INVESTMENT
OPCIÓN CALL
OPCIÓN PUT
AMERICAN DEPOSITARY RECEIPTS ( ADR )
RIESGO RESIDUAL
CALL OPTION
PUT OPTION
RESIDUAL RISK
Rights
openAccess
License
Derechos Reservados - Universidad EIA, 2020
Description
Summary:objetivo general de este estudio consiste en desarrollar una metodología para cubrir el riesgo residual generado en la compraventa de opciones con el mismo activo subyacente, pero en diferentes monedas. Esto se realiza para facilitar el desarrollo del negocio de opciones sobre acciones en Colombia, usando como cobertura opciones sobre el ADR de Bancolombia (American Depositary Receipts, por su sigla en inglés), que ya existen en el exterior. El procedimiento utilizado para lograr los resultados consistió en identificar el diseño actual de la operatividad de la compraventa de opciones sobre acciones y compraventa de opciones sobre el ADR, identificar el riesgo residual de efectuar la compra de la opción call sobre el ADR y la venta de la opción call sobre la acción de Bancolombia Preferencial y proponer una serie de operaciones en el mercado Forex que permitan cubrir el riesgo residual generado.