Contagion modeling in credit risk
Entre las herramientas matemáticas y estadísticas para modelar problemas o fenómenos financieros, son pocas aquellas que permiten modelar escenarios de contagio y agrupamiento de sucesos, es decir, aquellas situaciones en las que encontramos que hay ocurrencia de sucesos de manera que, si las organi...
- Autores:
-
Díaz Ortigoza, Diana Carolina
- Tipo de recurso:
- Fecha de publicación:
- 2020
- Institución:
- Universidad Nacional de Colombia
- Repositorio:
- Universidad Nacional de Colombia
- Idioma:
- eng
- OAI Identifier:
- oai:repositorio.unal.edu.co:unal/79491
- Palabra clave:
- 510 - Matemáticas::519 - Probabilidades y matemáticas aplicadas
Proceso estocástico
Stochastic process
Crédito Hipotecario
Mortgage credit
Análisis de clúster
Clusters analysis
Dynamic contagion process
Hawkes process
Doubly stochastic process
Cluster point process
Colombian mortgage crisis
Proceso de contagio dinámico
Proceso de Hawkes
Proceso doblemente estocástico
Proceso puntual de Cluster
Crisis hipotecaria Colombia
- Rights
- openAccess
- License
- Atribución-NoComercial-SinDerivadas 4.0 Internacional
| Summary: | Entre las herramientas matemáticas y estadísticas para modelar problemas o fenómenos financieros, son pocas aquellas que permiten modelar escenarios de contagio y agrupamiento de sucesos, es decir, aquellas situaciones en las que encontramos que hay ocurrencia de sucesos de manera que, si las organizamos en el tiempo, se evidencian agrupamientos. En este trabajo en particular, abordaremos un método basado en procesos estocásticos para modelar situaciones de agrupamiento, el cual generaliza los procesos de Hawkes y los procesos doblemente estocásticos con intensidad de shot noise, conocido como el proceso de contagio dinámico [Dassios and Zhao, 2011]. Este proceso considera factores endógenos y exógenos que pueden potencialmente tener un impacto en el sistema que se está estudiando y los cuales son llamados los saltos auto-excitados y externamente excitados respectivamente. Usando este proceso se modelará la crisis bancaria colombiana de 1998 y se evaluará la pertinencia de esta herramienta en este tipo de situaciones de crisis económica y financiera. Finalmente, una medida distinta de riesgo financiero es introducida a partir de estos modelos. |
|---|