Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas
La importancia del capital intelectual ha surgido a partir de que el valor de mercado de muchas empresas comenzó a diferenciarse en forma considerable del valor de libros, mostrando que, en algunas de ellas, los activos intangibles son los que le proporcionan la mayor rentabilidad. El presente traba...
- Autores:
-
Flórez Tarazona, Ingrid Rocío
Gómez Quecho, Lina Marcela
- Tipo de recurso:
- Trabajo de grado de pregrado
- Fecha de publicación:
- 2005
- Institución:
- Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB
- Repositorio:
- Repositorio UNAB
- Idioma:
- spa
- OAI Identifier:
- oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/14366
- Acceso en línea:
- http://hdl.handle.net/20.500.12749/14366
- Palabra clave:
- Financial engineering
Financial analysis
Financial managenment
Intellectual capital
Intangible assets
Efficiency
Relational capital
Providers
Competitors
Investigation
Corporate finance
Cash flow
Economy
Análisis financiero
Ingeniería financiera
Investigación
Gestión financiera
Finanzas corporativas
Flujo de caja
Economía
Capital intelectual
Activos intangibles
Eficiencia
Capital relacional
Proveedores
Competidores
- Rights
- openAccess
- License
- http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/
id |
UNAB2_01048fe5ea797e6941e9adde5bd816c0 |
---|---|
oai_identifier_str |
oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/14366 |
network_acronym_str |
UNAB2 |
network_name_str |
Repositorio UNAB |
repository_id_str |
|
dc.title.spa.fl_str_mv |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
dc.title.translated.spa.fl_str_mv |
Relational capital taxonomy corporate finance line |
title |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
spellingShingle |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas Financial engineering Financial analysis Financial managenment Intellectual capital Intangible assets Efficiency Relational capital Providers Competitors Investigation Corporate finance Cash flow Economy Análisis financiero Ingeniería financiera Investigación Gestión financiera Finanzas corporativas Flujo de caja Economía Capital intelectual Activos intangibles Eficiencia Capital relacional Proveedores Competidores |
title_short |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
title_full |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
title_fullStr |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
title_full_unstemmed |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
title_sort |
Taxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativas |
dc.creator.fl_str_mv |
Flórez Tarazona, Ingrid Rocío Gómez Quecho, Lina Marcela |
dc.contributor.advisor.none.fl_str_mv |
Torrado Picón, Edinson |
dc.contributor.author.none.fl_str_mv |
Flórez Tarazona, Ingrid Rocío Gómez Quecho, Lina Marcela |
dc.contributor.cvlac.spa.fl_str_mv |
Torrado Picón, Edinson [0001512731] |
dc.subject.keywords.spa.fl_str_mv |
Financial engineering Financial analysis Financial managenment Intellectual capital Intangible assets Efficiency Relational capital Providers Competitors Investigation Corporate finance Cash flow Economy |
topic |
Financial engineering Financial analysis Financial managenment Intellectual capital Intangible assets Efficiency Relational capital Providers Competitors Investigation Corporate finance Cash flow Economy Análisis financiero Ingeniería financiera Investigación Gestión financiera Finanzas corporativas Flujo de caja Economía Capital intelectual Activos intangibles Eficiencia Capital relacional Proveedores Competidores |
dc.subject.lemb.spa.fl_str_mv |
Análisis financiero Ingeniería financiera Investigación Gestión financiera Finanzas corporativas Flujo de caja Economía |
dc.subject.proposal.spa.fl_str_mv |
Capital intelectual Activos intangibles Eficiencia Capital relacional Proveedores Competidores |
description |
La importancia del capital intelectual ha surgido a partir de que el valor de mercado de muchas empresas comenzó a diferenciarse en forma considerable del valor de libros, mostrando que, en algunas de ellas, los activos intangibles son los que le proporcionan la mayor rentabilidad. El presente trabajo de investigación esta encaminado al estudio y desarrollo del capital relacional, siendo un componente del capital intelectual, que se conoce como al grupo de activos intangibles que mide la relación que una empresa tiene con sus clientes, proveedores, competidores, es decir con el entorno exterior. A través de una exploración construiremos la taxonomía del capital relacional. Por otro lado, se da a conocer y se profundiza sobre los métodos más utilizados para la medición y gestión del capital intelectual, sabiendo que se han realizado diversas clasificaciones y elaborado varias propuestas para medirlo. Señalaremos nuestra posición al respecto, para poder establecer cuales de estos son los que se acercan o distan al cálculo del capital relacional. Analizando la Norma Internacional Contable NIT 38, encontramos que dicha norma considera que determinados activos intangibles como, lista de clientes, lealtad del consumidor, marcas, relaciones con los clientes, no satisfacen la definición de un activo intangible y que por lo tanto se consideran gastos al incurrir en ellos, ya que como todo intangible, presenta algunos problemas para su cálculo. Acercarse a su valor real, sin sobre o subvaluaciones considerables, es el reto profesional para poder proporcionar a las compañías la información suficiente que ayude al control, toma de decisiones y aproximación a su valor de mercado. |
publishDate |
2005 |
dc.date.issued.none.fl_str_mv |
2005 |
dc.date.accessioned.none.fl_str_mv |
2021-09-21T13:09:46Z |
dc.date.available.none.fl_str_mv |
2021-09-21T13:09:46Z |
dc.type.driver.none.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/bachelorThesis |
dc.type.local.spa.fl_str_mv |
Trabajo de Grado |
dc.type.coar.none.fl_str_mv |
http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f |
dc.type.redcol.none.fl_str_mv |
http://purl.org/redcol/resource_type/TP |
format |
http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f |
dc.identifier.uri.none.fl_str_mv |
http://hdl.handle.net/20.500.12749/14366 |
dc.identifier.instname.spa.fl_str_mv |
instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
dc.identifier.reponame.spa.fl_str_mv |
reponame:Repositorio Institucional UNAB |
dc.identifier.repourl.spa.fl_str_mv |
repourl:https://repository.unab.edu.co |
url |
http://hdl.handle.net/20.500.12749/14366 |
identifier_str_mv |
instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB reponame:Repositorio Institucional UNAB repourl:https://repository.unab.edu.co |
dc.language.iso.spa.fl_str_mv |
spa |
language |
spa |
dc.relation.references.spa.fl_str_mv |
ANDRADE, Luis Fernando. El capital relacional de una organización es un activo intangible tan valioso como las marcas y las patentes, http://www.dinero.com/dinero/ArticuloView.jsp?id=19720, Marzo 2005 BearingPoint Business Consulting España. S.L, Reputación Corporativa Y Capital Intelectual. En: http://www.bearingpoint.es/media/publicaciones/Capital%20 Intelectual%20Interior.pdf, Enero 2005 BUENO CAMPOS, Eduardo. Medición y Gestión del Capital Intelectual y Conocimiento en las Empresas Españolas. En: http://www.aeca1.org/ revistaeca/revista64/3artrev64.htm, Enero 2005 CARRIÓN MAROTO, Juan y RAMÍREZ, Fabián. Modelos de medición del capital intelectual, http://www.gestiondelconocimiento.com/modelos.htm. Enero 2005 DE MINGO, Alvaro. Comunicado de prensa. En: http://www.bearingpoint. es/content/news/noticias_1249.htm, Enero 2005 GARCÍA PARRA, Mercedes; GUZMÁN, Pep Simón; MUNDET HIERN, Joan y GUZMÁN CONESA, Jordi. Intangibles: Activos y Pasivos, En: http://www. intangiblecapital.org/Recursos/Artículos/N0/0021-intangiblesActivos%y20Pasivos. htm. Marzo 2005 HERNÁNDEZ SAMPIERI, Carlos. Metodología de la Investigación. 3ª edición. Mc. Graw Hill. México. 1991 La Nueva Contabilidad. En: http://semana2.terra.com.co/archivo/articulosView. jsp?id=14251, Enero 2005 LÓPEZ ROJANO, Olivia Itzel. El Capital Intelectual. En: http://www.monografias .com/trabajos13/capintel.shtml, Marzo 2005 MARTÍNEZ OCHOA, José. Relevancia de la información contable y los activos intangibles. Febrero 2005. En: http://cpn.mef.gob.pe/cpn/articulos/ RelevanciaICAI.html NAVAS LÓPEZ, J. E. y ORTIZ DE URBINA Criado. El Capital Intelectual en la empresa. En: http://www.mcyt.es/asp/publicaciones/revista/numero346/163-171.pdf. Diciembre 2004 Norma Internacional de Contabilidad Nº 38 (Nic 38). Enero 2005 ORDÓÑEZ DE CAMPOS, Patricia. Importancia estratégica de la medición del capital intelectual en las organizaciones. En: http:/www.injef.com/ revista/empresas/pop_991/pop_991217.htm - 43k, Febrero 2005 PALOMO GONZÁLES, Miguel A. La evaluación de activos intangibles. Parte I. Los modelos. En: http://ingenierias.uanl.mx/20/pdf/20laevaluaciondeactivos.PDF. Marzo 2005 RODRÍGUEZ GUTIÉRREZ, Franz. Medición y valoración de activos intangibles en los estados financieros, http://www.monografias.com/trabajos16/activos-intangibles/activos-Intangibles2, Diciembre 2004 Unión Fenosa. En: http://www.unionfenosa.es/ShowContent.do?contenido=REC _03_06_02&audiencia=1, Febrero 2005 |
dc.rights.uri.*.fl_str_mv |
http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/ |
dc.rights.local.spa.fl_str_mv |
Abierto (Texto Completo) |
dc.rights.accessrights.spa.fl_str_mv |
info:eu-repo/semantics/openAccess http://purl.org/coar/access_right/c_abf2 |
dc.rights.creativecommons.*.fl_str_mv |
Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia |
rights_invalid_str_mv |
http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/ Abierto (Texto Completo) http://purl.org/coar/access_right/c_abf2 Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia |
eu_rights_str_mv |
openAccess |
dc.format.mimetype.spa.fl_str_mv |
application/pdf |
dc.coverage.spatial.spa.fl_str_mv |
Bucaramanga (Santander, Colombia) |
dc.coverage.temporal.spa.fl_str_mv |
2005 |
dc.coverage.campus.spa.fl_str_mv |
UNAB Campus Bucaramanga |
dc.publisher.grantor.spa.fl_str_mv |
Universidad Autónoma de Bucaramanga UNAB |
dc.publisher.faculty.spa.fl_str_mv |
Facultad Economía y Negocios |
dc.publisher.program.spa.fl_str_mv |
Pregrado Ingeniería Financiera |
institution |
Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
bitstream.url.fl_str_mv |
https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/1/2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/2/2005_Presentaci%c3%b3n_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/3/license.txt https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/4/2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpg https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/5/2005_Presentaci%c3%b3n_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpg |
bitstream.checksum.fl_str_mv |
950fdbf66afa5e2967503b95f87be929 5681b21c9d3fddc5ab74ea60a80e1fab 3755c0cfdb77e29f2b9125d7a45dd316 dc059f5d6cfa95bb1eb340541e88aa07 5f65b1abec199dd66b3d4a117ff8160f |
bitstream.checksumAlgorithm.fl_str_mv |
MD5 MD5 MD5 MD5 MD5 |
repository.name.fl_str_mv |
Repositorio Institucional | Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB |
repository.mail.fl_str_mv |
repositorio@unab.edu.co |
_version_ |
1814278398082547712 |
spelling |
Torrado Picón, Edinson28c79ab5-6587-463c-bc86-812c590f2536Flórez Tarazona, Ingrid Rocíoee85e37d-ed3f-45e5-9829-b984b4d90700Gómez Quecho, Lina Marcela046671a1-6b70-4b41-8583-96364dcfa11eTorrado Picón, Edinson [0001512731]Bucaramanga (Santander, Colombia)2005UNAB Campus Bucaramanga2021-09-21T13:09:46Z2021-09-21T13:09:46Z2005http://hdl.handle.net/20.500.12749/14366instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNABreponame:Repositorio Institucional UNABrepourl:https://repository.unab.edu.coLa importancia del capital intelectual ha surgido a partir de que el valor de mercado de muchas empresas comenzó a diferenciarse en forma considerable del valor de libros, mostrando que, en algunas de ellas, los activos intangibles son los que le proporcionan la mayor rentabilidad. El presente trabajo de investigación esta encaminado al estudio y desarrollo del capital relacional, siendo un componente del capital intelectual, que se conoce como al grupo de activos intangibles que mide la relación que una empresa tiene con sus clientes, proveedores, competidores, es decir con el entorno exterior. A través de una exploración construiremos la taxonomía del capital relacional. Por otro lado, se da a conocer y se profundiza sobre los métodos más utilizados para la medición y gestión del capital intelectual, sabiendo que se han realizado diversas clasificaciones y elaborado varias propuestas para medirlo. Señalaremos nuestra posición al respecto, para poder establecer cuales de estos son los que se acercan o distan al cálculo del capital relacional. Analizando la Norma Internacional Contable NIT 38, encontramos que dicha norma considera que determinados activos intangibles como, lista de clientes, lealtad del consumidor, marcas, relaciones con los clientes, no satisfacen la definición de un activo intangible y que por lo tanto se consideran gastos al incurrir en ellos, ya que como todo intangible, presenta algunos problemas para su cálculo. Acercarse a su valor real, sin sobre o subvaluaciones considerables, es el reto profesional para poder proporcionar a las compañías la información suficiente que ayude al control, toma de decisiones y aproximación a su valor de mercado.INTRODUCCIÓN 9 1. LAS FINANZAS EN LA EMPRESA 10 2. ACTIVOS EN LA EMPRESA 11 2.1 ACTIVOS INTANGIBLES 12 3. CAPITAL INTELECTUAL 14 3.1 ELEMENTOS DEL CAPITAL INTELECTUAL 16 3.1.1 Capital Humano 16 3.1.2 Capital Estructural 17 3.1.3 Capital Relacional 18 4. MÉTODOS DE CLASIFICACIÓN DE ACTIVOS INTANGIBLES 20 5. TAXONOMÍA DEL CAPITAL RELACIONAL. SEGÚN CRITERIO 24 6. CUADRO COMPARATIVO DE LOS MODELOS DE MEDICIÓN DEL CAPITAL INTELECTUAL 39 7. CAPITAL RELACIONAL -NORMATIVA VIGENTE NIT. 38 43 8. CARACTERÍSTICAS DE LOS INDICADORES PARA EL CAPITAL INTELECTUAL 44 8.1 PROCEDIMIENTO PARA ESCOGER LOS INDICADORES DEL CAPITAL RELACIONAL 45 9. CASO. UNIÓN FENOSA 48 10. CONCLUSIONES 56 BIBLIOGRAFÍA 58PregradoThe importance of the intellectual capital has arisen from which the value of market of many companies began to be different itself in considerable form of the value of books, showing that in some of them, the intangible assets are those that provide the greater yield to him. The present work of investigation this directed to the study and development of the relational capital, being a component of the intellectual capital, that the group of intangible assets knows itself like a that measures the relation that a company has with its clients, suppliers, competitors, it is to say with the outer surroundings. Through an exploration, we will construct the taxonomy of the relational capital. On the other hand one occurs to know and it is deepened more on the methods used for the measurement and management of the intellectual capital, knowing that diverse classifications have been made and elaborated several proposals to measure it. In order to be able to establish as of these they are those that approach or distant to the calculation of the relational capital. Analyzing the International Norm Countable NIT 38, we found that this norm considers that certain assets intangible like, list of clients, loyalty of the consumer, marks, relations with the clients, they do not satisfy the definition with intangible assets and that therefore considers expenses when incurring them, since like all intangible one, it presents/displays some problems for its calculation. To approach its real value, without on or considerable sub estimates, it is the professional challenge to be able to provide to the companies the sufficient information that it helps the control, decision making and approach to its value of market.Modalidad Presencialapplication/pdfspahttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/Abierto (Texto Completo)info:eu-repo/semantics/openAccesshttp://purl.org/coar/access_right/c_abf2Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 ColombiaTaxonomía del capital relacional línea de finanzas corporativasRelational capital taxonomy corporate finance lineIngeniero financieroUniversidad Autónoma de Bucaramanga UNABFacultad Economía y NegociosPregrado Ingeniería Financierainfo:eu-repo/semantics/bachelorThesisTrabajo de Gradohttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1fhttp://purl.org/redcol/resource_type/TPFinancial engineeringFinancial analysisFinancial managenmentIntellectual capitalIntangible assetsEfficiencyRelational capitalProvidersCompetitorsInvestigationCorporate financeCash flowEconomyAnálisis financieroIngeniería financieraInvestigaciónGestión financieraFinanzas corporativasFlujo de cajaEconomíaCapital intelectualActivos intangiblesEficienciaCapital relacionalProveedoresCompetidoresANDRADE, Luis Fernando. El capital relacional de una organización es un activo intangible tan valioso como las marcas y las patentes, http://www.dinero.com/dinero/ArticuloView.jsp?id=19720, Marzo 2005BearingPoint Business Consulting España. S.L, Reputación Corporativa Y Capital Intelectual. En: http://www.bearingpoint.es/media/publicaciones/Capital%20 Intelectual%20Interior.pdf, Enero 2005BUENO CAMPOS, Eduardo. Medición y Gestión del Capital Intelectual y Conocimiento en las Empresas Españolas. En: http://www.aeca1.org/ revistaeca/revista64/3artrev64.htm, Enero 2005CARRIÓN MAROTO, Juan y RAMÍREZ, Fabián. Modelos de medición del capital intelectual, http://www.gestiondelconocimiento.com/modelos.htm. Enero 2005DE MINGO, Alvaro. Comunicado de prensa. En: http://www.bearingpoint. es/content/news/noticias_1249.htm, Enero 2005GARCÍA PARRA, Mercedes; GUZMÁN, Pep Simón; MUNDET HIERN, Joan yGUZMÁN CONESA, Jordi. Intangibles: Activos y Pasivos, En: http://www. intangiblecapital.org/Recursos/Artículos/N0/0021-intangiblesActivos%y20Pasivos. htm. Marzo 2005HERNÁNDEZ SAMPIERI, Carlos. Metodología de la Investigación. 3ª edición. Mc. Graw Hill. México. 1991La Nueva Contabilidad. En: http://semana2.terra.com.co/archivo/articulosView. jsp?id=14251, Enero 2005LÓPEZ ROJANO, Olivia Itzel. El Capital Intelectual. En: http://www.monografias .com/trabajos13/capintel.shtml, Marzo 2005MARTÍNEZ OCHOA, José. Relevancia de la información contable y los activos intangibles. Febrero 2005. En: http://cpn.mef.gob.pe/cpn/articulos/ RelevanciaICAI.htmlNAVAS LÓPEZ, J. E. y ORTIZ DE URBINA Criado. El Capital Intelectual en la empresa. En: http://www.mcyt.es/asp/publicaciones/revista/numero346/163-171.pdf. Diciembre 2004Norma Internacional de Contabilidad Nº 38 (Nic 38). Enero 2005ORDÓÑEZ DE CAMPOS, Patricia. Importancia estratégica de la medición del capital intelectual en las organizaciones. En: http:/www.injef.com/ revista/empresas/pop_991/pop_991217.htm - 43k, Febrero 2005PALOMO GONZÁLES, Miguel A. La evaluación de activos intangibles. Parte I. Los modelos. En: http://ingenierias.uanl.mx/20/pdf/20laevaluaciondeactivos.PDF. Marzo 2005RODRÍGUEZ GUTIÉRREZ, Franz. Medición y valoración de activos intangibles en los estados financieros, http://www.monografias.com/trabajos16/activos-intangibles/activos-Intangibles2, Diciembre 2004Unión Fenosa. En: http://www.unionfenosa.es/ShowContent.do?contenido=REC _03_06_02&audiencia=1, Febrero 2005ORIGINAL2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdfTesisapplication/pdf680261https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/1/2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf950fdbf66afa5e2967503b95f87be929MD51open access2005_Presentación_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf2005_Presentación_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdfPresentaciónapplication/pdf524010https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/2/2005_Presentaci%c3%b3n_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf5681b21c9d3fddc5ab74ea60a80e1fabMD52open accessLICENSElicense.txtlicense.txttext/plain; charset=utf-8829https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/3/license.txt3755c0cfdb77e29f2b9125d7a45dd316MD53open accessTHUMBNAIL2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpg2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg4345https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/4/2005_Tesis_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpgdc059f5d6cfa95bb1eb340541e88aa07MD54open access2005_Presentación_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpg2005_Presentación_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpgIM Thumbnailimage/jpeg9721https://repository.unab.edu.co/bitstream/20.500.12749/14366/5/2005_Presentaci%c3%b3n_Florez_Tarazona_Ingrid_Rocio.pdf.jpg5f65b1abec199dd66b3d4a117ff8160fMD55open access20.500.12749/14366oai:repository.unab.edu.co:20.500.12749/143662023-12-15 20:06:36.946open accessRepositorio Institucional | Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNABrepositorio@unab.edu.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 |