Determinantes macroeconómicos de la morosidad en crédito Hipotecario de vivienda en Colombia para el periodo 2006 – 2017
El presente trabajo indaga acerca del riesgo de impago en créditos hipotecarios para VIS y No VIS en Colombia durante el periodo comprendido entre los años 2006 y 2017. El objetivo, ha sido identificar las variables macroeconómicas que incidieron en su comportamiento. Para ello, se ha recurrido a un...
- Autores:
-
Ronchaquira Pérez, Kimberly Giselle
Duarte Niño, Jessica Julieth
- Tipo de recurso:
- Trabajo de grado de pregrado
- Fecha de publicación:
- 2019
- Institución:
- Colegio Mayor de Cundinamarca
- Repositorio:
- Repositorio Colegio Mayor de Cundinamarca
- Idioma:
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- Acceso en línea:
- https://repositorio.unicolmayor.edu.co/handle/unicolmayor/167
- Palabra clave:
- Economia
Credito
Vivienda
Tasa de morosidad en crédito hipotecario para Vivienda VIS
Tasa de morosidad en crédito hipotecario para Vivienda No VIS
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- Derechos Reservados - Universidad Colegio Mayor de Cundinamarca, 2019
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El presente trabajo indaga acerca del riesgo de impago en créditos hipotecarios para VIS y No VIS en Colombia durante el periodo comprendido entre los años 2006 y 2017. El objetivo, ha sido identificar las variables macroeconómicas que incidieron en su comportamiento. Para ello, se ha recurrido a un amplio número de investigaciones previas, que enuncian problemas económicos y de política económica, con el propósito de determinar las relaciones entre estas variables y el impago de las obligaciones para esta modalidad de crédito. Este análisis corresponde a un estudio de tipo no experimental, de carácter transversal mediante la utilización de datos extraídos del DANE y la Superfinanciera. La metodología empleada, ha sido un modelo autorregresivo de rezagos distribuidos, que tendrá alcances descriptivos, de correlación y explicativos con enfoque cuantitativo. Los resultados por su parte, permiten brindar evidencia de relaciones de cointegración entre las variables analizadas y sugiere que el índice de morosidad para esta modalidad de crédito, según los tipos de vivienda, responde a alteraciones en indicadores como el PIB, el número de personas desocupadas, las tasas de interés en UVR y el índice de precios de vivienda nueva (IPVN) en Colombia. |
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La metodología empleada, ha sido un modelo autorregresivo de rezagos distribuidos, que tendrá alcances descriptivos, de correlación y explicativos con enfoque cuantitativo. Los resultados por su parte, permiten brindar evidencia de relaciones de cointegración entre las variables analizadas y sugiere que el índice de morosidad para esta modalidad de crédito, según los tipos de vivienda, responde a alteraciones en indicadores como el PIB, el número de personas desocupadas, las tasas de interés en UVR y el índice de precios de vivienda nueva (IPVN) en Colombia.This paper investigates the risk of default in mortgage loans for VIS and Non-VIS in Colombia during the period between 2006 and 2017. The objective has been to identify the macroeconomic variables that affected their behavior. For this, a large number of previous investigations have been used, which enunciate economic and economic policy problems, in order to determine the relationships between these variables and the non-payment of obligations for this type of credit. This analysis corresponds to a non-experimental, cross-sectional study using data extracted from the DANE and the Superfinanciera. The methodology used has been an autoregressive model of distributed lags, which will have descriptive, correlation and explanatory scopes with a quantitative approach. The results, on the other hand, allow us to provide evidence of cointegration relationships among the analyzed variables and suggest that the NPL rate for this type of credit, according to the types of housing, responds to changes in indicators such as GDP, the number of unemployed people , UVR interest rates and the new housing price index (IPVN) in ColombiaIntroducción 6 Capítulo 1. Planteamiento 8 1.1 Pregunta problema 8 1.2 Objetivos 8 1.2.1 Objetivo general 8 1.2.2 Objetivos específicos 8 1.3 Marcos de referencia 9 1.3.1Marco Teórico 9 1.4 Revisión de la literatura 17 1.4.1 Determinantes macroeconómicos de la morosidad del sistema financiero 17 1.4.2 Determinantes macroeconómicos en la morosidad en créditos hipotecarios 19 Capítulo 2. Análisis e interpretación de datos 25 2.1 Hechos estilizados 25 2.1.1 Tasa de morosidad de crédito hipotecario 25 2.1.2 Indicadores macroeconómicos asociados a la tasa de impago 27 2.1.2.1 Desempleo 27 2.1.2.2 Tasa de interés hipotecaria 28 2.1.2.3 Índice de precios de vivienda nueva (IPVN) 32 2.1.2.4 PIB Nacional 34 2.2 Descripción de las variables 35 2.2.1 Variables dependientes 36 2.2.2 Variables independientes 36 2.2.3 Descripción de las variables en niveles 37 2.3 Metodología 38 2.4.1 Análisis de la Tasa de Morosidad de las Vivienda de Interés Social 41 2.4.2 Análisis de la Tasa de Morosidad de las No VIS 44 2.5 Conclusiones 49 2.5.1 Recomendaciones de política 50 Referencias 52 Anexos 2.7 56 2.7.1 Anexo 1 – MODELO CARTERA DE VIVIENDA VIS 56 2.7.1.1 Pruebas de Estacionariedad 56 2.7.1.2 Verificación de Supuestos del Modelo ARDL 59 2.7.2 Anexo 2 - – MODELO CARTERA DE VIVIENDA NO VIS 62 2.7.2.1 Pruebas de Estacionariedad 62 2.7.2.2 Verificación de Supuestos del Modelo ARDL 63PregradoEconomista65p.application/pdfspaUniversidad Colegio Mayor de CundinamarcaFacultad de Administración y EconomíaBogotá, D.CEconomíaDerechos Reservados - Universidad Colegio Mayor de Cundinamarca, 2019https://creativecommons.org/licenses/by-nc-sa/4.0/info:eu-repo/semantics/closedAccessAtribución-NoComercial-CompartirIgual 4.0 Internacional (CC BY-NC-SA 4.0)http://purl.org/coar/access_right/c_14cbDeterminantes macroeconómicos de la morosidad en crédito Hipotecario de vivienda en Colombia para el periodo 2006 – 2017Trabajo de grado - Pregradohttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1fhttp://purl.org/coar/version/c_970fb48d4fbd8a85Textinfo:eu-repo/semantics/bachelorThesishttps://purl.org/redcol/resource_type/TPinfo:eu-repo/semantics/publishedVersionANIF. 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