Las hipótesis de Fisher en Latinoamérica: un análisis de cointegración
En este artículo se evalúan las hipótesis de Fisher y de integración de los mercados latinoamericanos mediante pruebas de cointegración y de cambio estructural endógeno. Los hallazgos sugieren varias conclusiones: a) el efecto Fisher se valida principalmente en Costa Rica; b) el efecto internacional...
- Autores:
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Ruiz-Porras, Antonio
Cruz-Ruiz, Fidel Gustavo
- Tipo de recurso:
- Article of journal
- Fecha de publicación:
- 2016
- Institución:
- Universidad Católica de Colombia
- Repositorio:
- RIUCaC - Repositorio U. Católica
- Idioma:
- spa
- OAI Identifier:
- oai:repository.ucatolica.edu.co:10983/16995
- Acceso en línea:
- https://hdl.handle.net/10983/16995
- Palabra clave:
- HIPÓTESIS DE FISHER
INTEGRACIÓN FINANCIERA
LATINOAMÉRICA
COINTEGRACIÓN
CAMBIO ESTRUCTURAL ENDÓGENO
- Rights
- openAccess
- License
- Derechos Reservados - Universidad Católica de Colombia, 2016
| Summary: | En este artículo se evalúan las hipótesis de Fisher y de integración de los mercados latinoamericanos mediante pruebas de cointegración y de cambio estructural endógeno. Los hallazgos sugieren varias conclusiones: a) el efecto Fisher se valida principalmente en Costa Rica; b) el efecto internacional de Fisher se valida débilmente entre Chile y Costa Rica y entre Colombia y México; c) la integración de los países y mercados es heterogénea, y d) únicamente Chile no tuvo cambios estructurales. En el estudio se usan series mensuales de Brasil, Chile, Colombia, Costa Rica, México y Perú durante el periodo comprendido entre enero de 1997 y diciembre de 2014. |
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