El mercado de futuros su aplicabilidad en el sector arrocero en Colombia

Las herramientas de cobertura aunque muy efectivas son aun desconocidas para muchos en Colombia, no obstante ya se oye hablar de futuros del café entre otros; la bolsa de valores con su nuevo mercado de opciones pretende ampliar la envergadura de estos en los inversionistas colombianos; de ahí su trascendental importancia dentro del ámbito empresarial del país. El sector del arroz se ha caracterizado por su volatilidad en los precios debido a la vulnerabilidad que presenta frente al clima, además de presentarse el fenómeno de los monopolios que afectan directamente el comportamiento del valor con el que llega a manos del consumidor. Es por esto que este trabajo enfatiza en la importancia de crear una cultura de contratos de futuros entorno al arroz para que los empresarios puedan tener un instrumento de apoyo a sus economías dando como resultado una menor incertidumbre en sus flujos de caja. Toda la teoría de instrumentos de cobertura se fundamenta en una serie de modelos financieros que buscan estructurar de una manera óptima contratos que minimicen el riesgo del inversionista, por tal razón se hizo una serie de simulaciones con fundamentos matemáticos y estadísticos para llegar a conocer el valor futuro del arroz y de esta manera ofrecerle una buena opción de negociación a los arroceros en Colombia. La investigación se realizó en cuatro etapas en los que se trataron los siguientes temas: 1. Caracterización del sector arrocero en Colombia, 2. Caracterización de la dinámica propia de los mercados de futuros, 3. Diseño de un modelos financiero para la negociación de contratos de futuros del arroz, 4. Validación de los modelos propuestos a través de un paralelo con los datos reales. De este estudio se pudo concluir que dada la naturaleza volátil y riesgosa se podría recurrir a implementar un mercado de futuros que apoye su proyección en Crystal Ball a través de su modelo “Double Exponential Smoothig” teniendo claridad respecto a las variables que intervienen en el mercado del sector arrocero.

• Autores: Castro Urrutia, Yuasly; Gómez Ramírez, Adriana Patricia; Rebellón Machado, Andrea
• Tipo de recurso: Trabajo de grado de pregrado
• Fecha de publicación: 2008
• Institución: Universidad Libre
• Repositorio: RIU - Repositorio Institucional UniLibre
• Idioma: spa
• OAI Identifier: oai:repository.unilibre.edu.co:10901/18766
• Acceso en línea: https://hdl.handle.net/10901/18766
• Palabra clave: Mercado de futuros; Sector arrocero; Ingeniería financiera; Futures market; Rice sector; Mercado de futuros; Operaciones de derivados; Industria arrocera; Modelos financieros; Mercado de futuros; Sector arrocero
• Rights: openAccess
• License: http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/