Empleo del comportamiento estacional para mejorar el pronóstico de un commodity: el caso del mercado internacional del azúcar

Este trabajo estudia el comportamiento estacional de los precios internacionales del azúcar transados en Nueva York y Londres. Para este caso, empleando pruebas de raíces estacionales y una muestra mensual desde enero de 1989 hasta diciembre de 2010, se encuentra la existencia de un comportamiento estacional estocástico no estacionario. Dicha conducta implica que un “verano” se puede convertir en un “invierno”, resultado que no había sido documentado previamente en estos mercados. Por otro lado, empleando dicho hallazgo, los resultados muestran que es posible construir un modelo autorregresivo de media móvil que se comporta relativamente mejor al pronosticar el precio frente a un modelo que no tiene en cuenta dicho tipo de estacionalidad.

• Autores: Alonso Cifuentes, Julio César; Arcila Vásquez, Andrés Mauricio
• Tipo de recurso: Article of investigation
• Fecha de publicación: 2013
• Institución: Universidad ICESI
• Repositorio: Repositorio ICESI
• Idioma: spa
• OAI Identifier: oai:repository.icesi.edu.co:10906/76603
• Acceso en línea: http://hdl.handle.net/10906/76603; http://www.icesi.edu.co/revistas/index.php/estudios_gerenciales/article/view/1736; http://biblioteca2.icesi.edu.co/cgi-olib/?infile=details.glu&loid=264362; https://doi.org/10.1016/j.estger.2013.11.006
• Palabra clave: Facultad de Ciencias Administrativas y Ecómicas; Producción intelectual registrada - Universidad Icesi; Estudios Gerenciales; Seasonal pattern; Sugar market; Comportamiento; Mercado; Azúcar; Precios; Economía; Econometría; Economics; Econometrics models
• Rights: openAccess
• License: https://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/